Покупки рискованных активов продолжаются

Индексы Мосбиржи и РТС к концу торгов пытались удержаться в плюсе на фоне повышения на западных площадках. К 18.10 мск индекс Мосбиржи вырос на 0,20%, до 3124,2 пункта, продолжив обновлять исторические максимумы. Долларовый индекс РТС увеличился на 0,37%, до 1607,66 пункта, достигнув очередного пика с февраля 2013 года.

Лидеры роста фондовой секции: “Роснефть” (+3,02%), “Газпром нефть” (+2,98%). Повышение обоих бумаг наблюдалось без видимых фундаментальных причин.

Лидеры снижения фондовой секции: “Распадская” (-3,49%), ФСК ЕЭС (-2,76%). Бумаги “Распадской” коррекционно снижались после сильного роста накануне.

Внешний фон: неоднозначный

Биржи США: умеренно оптимистичный настрой. Торги начались повышением трех основных индексов, которые к закрытию сессии в РФ прибавляли порядка 0,1-0,3%. Статистика показала замедление темпов роста занятости в несельскохозяйственном секторе США в декабре с 256 тыс до 145 тыс (ожидалось +164 тыс), что, однако, не слишком расстроило инвесторов. Темпы роста средней почасовой зарплаты при этом замедлились с 0,3% до 0,1% (ожидалось +0,3%) – позитивный сигнал, указывающий на сдержанную инфляцию и возможность дальнейшего смягчения денежно-кредитной политики ФРС.

Биржи Европы: нейтральный настрой. Индекс Euro Stoxx 50 к завершению сессии в РФ прибавлял около 0,2%, не получив достаточных драйверов для продолжения уверенного роста.

Нефтяной рынок: умеренно негативный настрой. Котировки Brent и WTI к вечеру ускорили темпы падения и теряли порядка 0,5-1%, продолжая коррекцию с многонедельных вершин после ослабления геополитических опасений. Краткосрочными целями снижения для котировок выступают отметки 63,20 долл (по Brent) и 58 долл (по WTI). В пятницу вечером инвесторы смогут оценить буровую активность в США по факту публикации отчета Baker Hughes.

Основные события следующей недели: подписание первой фазы торговой сделки США и Китая (13-15 января), данные по внешнеторговому балансу Китая, индекс потребительских цен и индекс цен производителей США, промышленное производство и сальдо торгового баланса еврозоны, розничные продажи, экспортные и импортные цены США, индекс деловой активности ФРБ Филадельфии, протоколы заседания ЕЦБ, розничные продажи, ВВП и промышленное производство Китая, окончательный индекс потребительских цен еврозоны, промышленное производство США, число разрешений на строительство и количество строительств новых домов в США, предварительный индекс потребительского доверия Университета Мичиган. Начало сезона квартальных отчетностей (Citigroup, JPMorgan Chase, Wells Fargo, Bank of America, Goldman Sachs, Morgan Stanley).

Рынок в понедельник

Индексы РФ: Индексы Мосбиржи и РТС в конце сессии удерживались в плюсе и вновь обновили максимумы после снижения ранее в течения дня. Рублевый индикатор удерживается выше 3100 пунктов, а долларовый закрепился выше 1600 пунктов. Сигналами в пользу начала нисходящей коррекции стало бы падение индексов ниже 3090 и 1590 пунктов соответственно, до этого же стоит удерживать “длинные” позиции, а наиболее осторожным инвесторам фиксировать часть прибыли. Ориентир по индексу Мосбиржи на следующий торговый день: 3100-3135 пунктов.

Общий настрой: Торги на западных фондовых площадках по-прежнему проходят на оптимистичной ноте, что позволяет продолжить рост и российским индексам. Следующая неделя будет интересной с точки зрения как макроэкономических, так и корпоративных событий. В США стартует сезон квартальных отчетностей, который создает дополнительные риски фиксации прибыли. В Китае же будет опубликована ключевая статистика о состоянии национальной экономики, которая также может принести разочарования. В целом покупки рискованных активов продолжаются.

Источник