Если нефтяной рынок успокоится, рубль возобновит своё укрепление

К 15:15 мск индекс МосБиржи снижался на 0,62% до 2799,34 п., а РТС корректировался на 0,96% до 1152,83 п. Утренний фон для отечественного рынка складывался негативно, что и привело к просадке индексов в начале дня. К середине сессии часть потерь была отыграна, но индекс МосБиржи всё же успел сходить на отметку 2795,6 п. На фоне падения котировок нефти можно было бы ожидать самого слабого результата от сектора нефти и газа, но потери там были на уровне 0,6%, а вот в транспортном секторе минус доходил до 0,8%. Сектор финансов оказался самым сильным, показывая рост более 0,8%. Активность была невысокой. Объём сделок на основной секции Московской биржи превысил 26 млрд рублей к середине дня.

Расписки X5 Retail Group теряли более 2%. Чистая прибыль в III квартале выросла в 5,3 раза до 11,949 млрд рублей. Рост выручки составил 15,3% до 486,641 млрд рублей. Mail.ru Group сообщает о росте выручки в III квартале на 19,9% до 26,372 млрд рублей. Выручка от рекламы выросла на 5%, а выручка подразделения игр увеличилась на 33,8% до 9,615 млрд рублей. Бумаги компании дорожали на 0,6%. В лидерах дня были TCS Group с ростом более 3%, ТГК-1, "Акрон" и ТМК. Самыми слабыми оказались ЛСР, "Петропавловск", X5 Retail Group и "Башнефть".

Рубль пытается держать удар нефти. Рубль, как и ожидалось, демонстрировал слабость. К середине московских торгов баррель Brent стоил около 3130 рублей. Ставки MosPrime выросли на день до 4,51%, на неделю до 4,53%, а на месяц остаются на уровне 4,56%. Рост краткосрочных ставок можно связать с налоговым периодом, который позволяет рублю удерживать удар нефти. Кроме того, в пятницу ЦБ РФ объявил об увеличении валютных продаж. В дополнение к реализации объёмов по сделке от продажи Сбербанка ЦБ РФ будет продавать валюту из ФНБ в рамках покупки Минфином пакета акций из допэмиссии "Аэрофлота". Совокупный объём продаж будет составлять до 4,0 млрд рублей в день. Таким образом, власти обозначили свою низкую заинтересованность в слишком слабом рубле. Ранее мы писали о том, что условно крепкий курс располагается ниже 64,0 за доллар, а вот значения условно слабого находятся выше 76,0 за американскую единицу. В случае успокоения нефтяного рынка рубль возобновит своё укрепление с целью закрепления ниже 76,0 за доллар и 90,0 за евро.

Коронавирус определяет настроение европейских инвесторов. Продолжающаяся вторая волна COVID-19 в Европе заставляет инвесторов нервничать. Во Франции регистрируют рекордное число заболевших. В Испании объявили ночное время комендантским часом, в Италии закрыли фитнес-центры и предписали раннее закрытие точек общественного питания. Однако конфигурация секторов на сей раз была несколько нетрадиционной. Наиболее сильное падение показывал технологичный сектор. Германский производитель бизнес программного обеспечения SAP AG отозвал свои среднесрочные прогнозы по прибыли, а также объявил о том, что восстановление после коронавирусного шока может оказаться более долгим. Естественно, после таких объявлений инвесторы отправили акции компании в падение на 16%.

Дополнительным негативом стали сообщения из Китая, где объявили о санкциях против ряда американских компаний, включая Boeing, за поставки вооружений Тайваню. Подобные действия Пекина напомнили рынку о продолжающейся политико-экономической конфронтации двух крупнейших мировых экономик. Как мы и предполагали, от европейской статистики сложно ждать позитивной динамики. Германский индекс деловых ожиданий IFO упал до 95,0 п. в октябре при прогнозе снижения до 96,5 п. с сентябрьских 97,4 п. Однако оценка текущих условий улучшилась до 90,3 п. с 89,2 п. в сентябре. Индекс делового климата упал до 92,7 п. с 93,2 п. в сентябре.
Ливийская нефть готова нарушить баланс. Ливия не подпадает под ограничения в рамках соглашения OPEC+ и весьма неожиданное перемирие со снятием блокады с месторождений и экспортных терминалов может нарушить сложившийся баланс на рынке. Национальная нефтяная компания страны заявляет о том, что может нарастить суточное производство до 1 млн бар. в течение четырёх недель. Естественно, что в условиях возвращения ограничительных мер в Европе подобные новости провоцируют лишь распродажи. Впрочем, в течение недели всё ещё может поменяться, как это неоднократно случалось. Во вторник и среду выйдут американские запасы, да и в OPEC+ держат руку на пульсе рынка и могут выйти с сильными заявлениями.

Америка вновь боится влияния коронавируса. Фьючерсы на основные индексы США указывали на падение рынка от 0,9% в NASDAQ до 1,1% в Dow Jones. Чикагский индекс национальной активности упал в сентябре до 0,27 п. с 1,11 п. в августе. Среди худших акций дня могут оказаться производители программного обеспечения. Ситуация с бизнесом SAP AG может распространиться на весь сектор. Кроме того, в США растут риски возвращения строгих ограничительных мер. В минувшую пятницу было зарегистрировано более 83 тыс. новых случаев COVID-19. На текущей неделе продолжится период отчётности корпораций, о чем можно будет подробнее узнать из вечерних и утренних обзоров. Российский рынок пока остаётся в минусе, реагируя на негативную динамику на западных площадках и слабую нефть.

Источник