"Эксперт РА" подтвердило соответствии третьего выпуска бессрочных облигаций РЖД принципам "зеленых" облигаций

Агентство "Эксперт РА" выразило независимое мнение о соответствии планируемого выпуска бессрочных облигаций ОАО "Российские железные дороги" (РЖД) серии 001Б-03 объемом от 20 млрд рублей принципам "зеленых" облигаций Международной ассоциации рынков капитала (ICMA) и положениям методических рекомендаций по развитию инвестиционной деятельности в сфере "зеленого" финансирования в Российской Федерации ВЭБа, сообщается в пресс-релизе агентства.

Как отмечается в пресс-релизе, РЖД запланировали выпуск бессрочных облигаций с целью финансирования "зеленых" проектов, а также рефинансирования понесенных затрат по "зеленым" проектам. Планы по размещению "зеленых" бондов удовлетворяют основным положениям утвержденной экологической стратегии РЖД на период до 2020 года и перспективу до 2030 года. Стратегия предусматривает снижение негативного воздействия на окружающую среду.

Помимо этого, как отмечает агентство, компания следует принципам устойчивого развития, в частности, сформировала концепцию финансирования проектов устойчивого развития, в которой определен ряд "зеленых" проектов, которые уже запущены или запланированы к реализации. К таким проектам РЖД причисляет проекты экологически чистого транспорта (приобретение электровозов и электропоездов для пассажирских перевозок), строительства новых, а также реконструкции существующих железнодорожных линий, что поспособствует снижению воздействия на окружающую среду, электрификации участков пути для снижения выбросов парниковых газов, строительства очистных сооружений для снижения выбросов загрязняющих веществ и другие.

"По ряду этих проектов эмитент уже начал нести инвестиционные затраты, таким образом, использование средств от выпуска облигаций будет направлено на будущие инвестиции и/или на рефинансирование понесенных расходов. Опубликованная концепция также предполагает, что расходы на приемлемые "зеленые" проекты в течение периода будут соответствовать или превышать сумму средств, полученных от привлечения инструментов зеленого финансирования", - отмечается в сообщении.

Как сообщил ранее "Интерфаксу" источник на финансовом рынке, РЖД планируют 24 сентября с 11:00 до 15:00 МСК провести сбор заявок на третий выпуск бессрочных облигаций серии 001Б-03 объемом от 20 млрд рублей.

Ориентир ставки 1-го купона - индикативная премия (будет объявлена позже) к 5-летним ОФЗ.

Техническое размещение выпуска запланировано на 30 сентября, оно пройдет по закрытой подписке среди квалифицированных инвесторов.

Организаторами выступят "ВТБ Капитал", Московский кредитный банк (MOEX: CBOM), Россельхозбанк, Sberbank CIB и Совкомбанк.

Купоны полугодовые, номинал одной бумаги - 1 тыс. рублей. По выпуску каждые 5 лет с начала обращения предусмотрены досрочные погашения по цене 100% от номинала.

Ставка 1-10-го купонов фиксированная и определяется по результатам сбора заявок.

В соответствии с законодательством эмитент вправе в одностороннем порядке принять решение об отказе от выплаты купона по облигациям. В случае отказа эмитента от выплаты купонного дохода, оформленного надлежащим образом, ВЭБ осуществляет перечисление средств на счет НРД, открытый эмитенту в целях выплаты процентного дохода владельцам облигаций, в порядке и в сроки, предусмотренные законодательством РФ и эмиссионной документацией, за счет средств субсидий, полученных от министерства транспорта РФ. Выплата будет осуществлена в дату окончания купонного периода, решение об отказе выплаты которого принято эмитентом.

В анонсе онлайн-презентации выпуска для инвесторов, которая пройдет на "Московской бирже" (MOEX: MOEX) 21 сентября, отмечается, что средства от размещения будут направлены на "зеленые" проекты.

Дебютный выпуск бессрочных облигаций объемом 30 млрд рублей был размещен в конце июня этого года по ставке 6,55% годовых. В июле РЖД разместили второй выпуск бессрочных бондов на 20 млрд рублей по ставке 7,3% годовых.

ЦБ РФ 5 июня зарегистрировал программу и проспект бессрочных облигаций ОАО "Российские железные дороги" (РЖД) серии 001Б объемом до 370 млрд рублей включительно или до эквивалента этой суммы в иностранной валюте. Облигации предназначены для квалифицированных инвесторов, с возможностью досрочного погашения по усмотрению эмитента.

Вопрос о выпуске таких бумаг в начале мая поднимался на совещании по развитию транспорта, которое провел президент РФ Владимир Путин. Генеральный директор РЖД Олег Белозеров тогда затронул эту тему в контексте возможных проблем с финансированием CAPEX монополии в условиях падения доходов от перевозок.

В середине мая исполнявший обязанности премьер-министра РФ Андрей Белоусов (он же - глава совета директоров РЖД) подписал распоряжение, позволяющее "Российским железным дорогам" разместить "вечные" облигации на 370 млрд рублей. В рамках утвержденной программы бондов компания сможет сделать несколько выпусков бессрочных бондов, в том числе в иностранной валюте (в пределах утвержденного рублевого лимита).

В распоряжении говорилось, что бумаги "предназначены для квалифицированных инвесторов - юридических лиц, с возможностью досрочного погашения по усмотрению их эмитента". На 100 млрд рублей их выкупит ВЭБ. Также в числе потенциальных приобретателей - "системно значимые банки", отмечал источник "Интерфакса". Сроки реализации этой меры поддержки, по словам собеседника агентства, - май-август.

В настоящее время в обращении находится 34 выпуска биржевых облигаций РЖД общим объемом 583 млрд рублей и 13 выпусков классических облигаций на сумму 210,2 млрд рублей.

Источник